• Lindung nilai boleh melindungi dana pedagang daripada risiko dagangan Forex dengan membuka kedudukan kaunter
• Strategi lindung nilai tidak menghapuskan risiko kehilangan wang, ia mengehadkan kesannya
• Dua daripada teknik lindung nilai yang paling biasa ialah lindung nilai langsung dan lindung nilai korelasi
• Menggunakan strategi lindung nilai bermakna anda boleh memastikan perdagangan awal anda terbuka walaupun keadaan menjadi teruk, tanpa mengalami kerugian dramatik
• Lindung nilai kebanyakannya dilakukan dengan aset seperti CFD, opsyen, niaga hadapan dan jenis kontrak lain kerana lebih mudah untuk membuka kedudukan bertentangan dengan aset tersebut

Lindung nilai forex membolehkan pedagang mengimbangi risiko yang berkaitan dengan mata wang dagangan. Pasaran dagangan Forex terkenal dengan ketidaktentuan dan harga yang sentiasa berubah. Walaupun ramai yang melihat turun naik sebagai kelebihan, ia juga dikaitkan dengan beberapa risiko.

Mempelajari cara melindung nilai pada Forex boleh membantu pedagang yang ingin mengelakkan risiko, tanpa perlu menutup kedudukan mereka. Lindung nilai dalam pasaran FX berfungsi dengan cara yang sangat mudah. Ini termasuk membuka satu atau beberapa kedudukan, dalam arah yang berbeza daripada pesanan awal anda. Secara amnya di sebalik strategi ini adalah, dengan kedudukan baru yang berharap untuk mendapat keuntungan daripada apa yang telah hilang dalam kedudukan awal.

Apabila bercakap tentang lindung nilai, adalah penting untuk ambil perhatian bahawa ini bukan strategi membuat keuntungan. Sebaliknya, ia bertujuan untuk melindungi peniaga daripada kerugian.

Lindung nilai Forex biasanya dilakukan menggunakan kontrak spot, option Forex, niaga hadapan mata wang dan CFD.

Keadaan pasaran yang buruk, seperti perubahan dalam kadar faedah atau inflasi boleh menyebabkan pedagang menggunakan strategi lindung nilai, untuk memastikan ia meminimumkan kesan peristiwa tersebut.

Seseorang boleh berhujah bahawa menggunakan strategi ini tidak perlu menutup kedudukan. Walau bagaimanapun, selalunya, peniaga hanya mahu mengekalkan kedudukan mereka terbuka, sambil juga memastikan bahawa mereka tidak kehilangan terlalu banyak wang.

Kami telah membincangkan maksud lindung nilai dalam Forex, tetapi apakah jenis lindung nilai yang boleh digunakan oleh pedagang?

Apa sahaja yang anda pilih untuk digunakan, anda harus mempunyai pengetahuan yang cukup tentang kedua-duanya. Di bawah, kami akan membincangkan cara setiap jenis teknik lindung nilai ini berfungsi untuk membantu anda memutuskan yang mana satu lebih sesuai untuk anda.

Perlu diingat bahawa ketersediaan lindung nilai juga bergantung pada broker yang anda gunakan. Sesetengah broker tidak membenarkan strategi ini, atau hanya menawarkan salah satu daripada dua jenis yang disebutkan di atas.

Lindung nilai langsung

Teknik pertama yang akan kami bincangkan ialah strategi lindung nilai Forex secara langsung. Lindung nilai jenis ini sangat mudah untuk difahami dan digunakan apabila pedagang sudah mempunyai kedudukan terbuka pada pasangan mata wang tertentu.

Lindung nilai jenis ini dilakukan dengan membuka kedudukan bertentangan pada pasangan yang sama. Sebagai contoh, katakan anda berdagang pasangan mata wang EUR/USD dan anda perasan bahawa pasaran tidak menunjukkan prestasi seperti yang diharapkan.

Anda perasan bahawa kedudukan terbuka awal membawa kepada kerugian, tetapi tidak mahu menutupnya begitu sahaja, percaya bahawa pasaran akhirnya akan mengambil arah yang anda jangkakan. Untuk mengelakkan kehilangan terlalu banyak wang dan entah bagaimana menebus kerugian yang akan diterima, anda hanya boleh membuka kedudukan jual (jika ia adalah kedudukan beli) dengan saiz dagangan yang sama.

Bergantung pada kos individu untuk membuka setiap kedudukan, hasilnya boleh menjadi keuntungan bersih atau kerugian sifar. Tanpa strategi lindung nilai Forex secara langsung, anda akan dibiarkan tanpa banyak pilihan.

Anda perlu menunggu sehingga keadaan pasaran berubah, atau anda perlu menerima kerugian dan menutup kedudukan. Dengan teknik direct hedging, anda boleh buat duit dengan posisi kedua yang telah dibuka, tujuannya adalah untuk menampung kerugian pada posisi awal.

Larangan CFTC

Walau bagaimanapun, terdapat kelemahan tertentu yang dimiliki oleh strategi lindung nilai Forex mudah ini. Kelemahan utama teknik ini ialah semasa kemelesetan yang hebat, pada tahun 2009, Suruhanjaya Dagangan Niaga Hadapan Komoditi AS meluluskan statut kawal selia baharu, yang mengharamkan amalan ini.

Hasil daripada undang-undang baru ini, jika anda membuka posisi beli dalam EUR/USD, dan anda membuka posisi jual dalam pasangan yang sama, broker mesti menutup kedudukan pertama.

Kelemahan lain ialah walaupun secara teori strategi ini boleh berfungsi dengan sempurna, pengalaman sebenar adalah sedikit berbeza. Apabila berdagang pasangan mata wang, anda dikehendaki membayar spread, yang boleh menambah lagi wang yang anda perlu belanjakan.

Lindung nilai korelasi

Satu lagi jenis yang sangat popular ialah strategi lindung nilai korelasi. Ia adalah perkara biasa dalam pasaran dagangan Forex untuk pedagang mencari korelasi antara pasangan mata wang yang berbeza. Dalam kebanyakan kes, strategi ini memberi tumpuan kepada memilih dua mata wang dalam pasaran yang, dalam keadaan, mempunyai korelasi positif, bermakna harga kebanyakannya bergerak ke arah yang sama.

Selepas mengenal pasti pasangan, peniaga membuka kedudukan bertentangan pada pasangan. Kita boleh membincangkan contoh khusus untuk memahami jenis strategi perdagangan lindung nilai ini.

Contoh baik pasangan mata wang yang mempunyai korelasi yang baik ialah pasangan mata wang GBP/USD dan EUR/USD. Sebab utama korelasi antara pasangan ini ialah hubungan antara UK dan EU. Dalam pasaran dagangan Forex dipercayai bahawa posisi beli pada GBP/USD boleh dilindungi oleh kedudukan jual pada EUR/USD.

Satu lagi contoh yang baik bagi jenis strategi ini ialah korelasi GBP/USD dan GBP/JPY. Malah, dalam beberapa kes, korelasi antara kedua-dua pasangan mata wang adalah melebihi 90 peratus, mewujudkan banyak peluang untuk mendapatkan semula kerugian dalam pasaran.

Seperti yang anda lihat, teknik perdagangan ini menggunakan tiga mata wang yang berbeza dan hubungannya dengan pergerakan harga. Sesetengah peniaga menggunakan lebih banyak pasangan pada masa yang sama, bergantung pada keadaan pasaran. Jenis lindung nilai itu sering dirujuk sebagai strategi lindung nilai pasangan Forex 3.

Seperti yang telah kita bincangkan panduan hari ini untuk strategi lindung nilai Forex, terdapat beberapa pilihan berbeza yang ada pada pedagang Forex untuk tujuan lindung nilai. Selain daripada jenis teknik dan strategi yang berbeza digunakan untuk aktiviti ini, proses sebenar yang dijalankan oleh sesetengah peniaga juga berbeza.

Sebagai contoh, seseorang boleh dengan mudah membuka kedudukan biasa dalam pasangan mata wang untuk melindung nilai kedudukan yang telah dibuka, tetapi terdapat juga jenis aset lain yang boleh digunakan. Ini adalah kontrak khas, seperti CFD, Pilihan dan hadapan Forex.

Lindung nilai menggunakan CFD

Salah satu cara lindung nilai yang paling biasa ialah menggunakan CFD. Pendek untuk Contracts for Differences, ini adalah aset yang sangat popular di pasaran. CFD boleh digunakan untuk melindung nilai Forex dan juga dalam pasaran lain. Pedagang boleh menggunakan CFD tanpa mengambil pemilikan mana-mana aset fizikal, yang menjadikan melindung nilainya satu perkara yang sangat mudah untuk dilakukan.

Menggunakan CFD dianggap sebagai salah satu strategi lindung nilai Forex terbaik, kerana ia membolehkan pedagang membeli atau menjual dengan mudah. Strategi ini mempertimbangkan untuk membuka kontrak dengan broker tentang arah harga yang boleh diambil oleh pasangan mata wang.

Setiap kontrak CFD mempunyai tarikh akhir. Apabila tarikh akhir tiba, kontrak ditutup dan jika kedudukan anda menuju ke arah pergerakan pasaran, anda mendapat keuntungan. Sebaliknya, jika pandangan anda tentang arah harga adalah salah, anda akan kehilangan pesanan.

CFD adalah salah satu kaedah terbaik untuk digunakan kerana ia dikawal selia. Walau bagaimanapun, ia tidak tersedia untuk semua orang. Sebagai contoh, pedagang dari AS tidak boleh menggunakan strategi dagangan ini.

Lindung nilai menggunakan option

Apabila bercakap tentang strategi lindung nilai terbaik di Forex, salah satu cara yang mesti dibincangkan ialah option perdagangan. Strategi ini sesuai untuk pedagang yang tidak suka membuka berbilang kedudukan dalam pasaran. Strategi ini membolehkan pedagang membeli atau menjual mata wang pada kadar yang telah ditetapkan sebelum tarikh tertentu.

option adalah perjanjian dan bukan kewajipan. Terdapat dua jenis option yang boleh digunakan oleh pedagang Forex, bergantung kepada sama ada anda ingin membeli atau menjual mata wang. Ini adalah cara yang sangat baik untuk melindung nilai kerana ia mempunyai risiko yang terhad semasa membeli.

Walau bagaimanapun, perlu diingat bahawa pedagang perlu membayar premium untuk membuka dagangan option. Walaupun anda mempunyai peluang untuk membiarkan option tamat tanpa bayaran tambahan, anda akan kehilangan premium yang telah dibayar terlebih dahulu

Lindung nilai menggunakan hadapan

Salah satu jenis lindung nilai Forex yang paling biasa dibincangkan, adalah menggunakan mata wang hadapan, yang hampir sama dengan option. Forwards juga membuat perjanjian kontrak untuk menukar mata wang pada harga tertentu pada masa tertentu pada masa hadapan.

Walau bagaimanapun, langkah ke hadapan datang dengan kewajipan untuk memenuhi kontrak apabila tamat tempoh. Ini adalah perbezaan utama antara mata wang hadapan dan option.

Sama seperti option, mata wang hadapan juga membenarkan pedagang peluang untuk mengunci harga aset terlebih dahulu. Oleh itu, ia boleh digunakan oleh pedagang untuk merancang kedudukan masa hadapan dengan lebih baik. Peniaga juga sering mengelirukan kontrak hadapan dengan kontrak hadapan. Walaupun kedua-duanya sangat serupa, hadapan adalah produk di kaunter tidak seperti kontrak niaga hadapan, yang didagangkan di bursa.

Seperti yang lain dalam pasaran dagangan Forex, strategi lindung nilai pada Forex juga datang dengan kelebihan dan kekurangan.

Walaupun ramai pedagang menggunakan strategi ini untuk mengehadkan kerugian mereka dalam pasaran dagangan Forex, ada yang lain mengelak daripada menggunakannya kerana mereka percaya ia boleh memberi kesan sebaliknya dan meningkatkan kerugian mereka. Dalam perkara berikut, kami akan membincangkan kelebihan dan kekurangan utama strategi lindung nilai Forex.

Kebaikan perlindungan nilai

Dalam pasaran dagangan Forex, strategi perdagangan lindung nilai datang dengan banyak kelebihan. Teknik ini boleh sangat membantu pedagang Forex untuk mencari cara untuk mengelakkan kehilangan wang apabila keadaan pasaran tidak memihak kepada mereka.

Idea utama di sebalik strategi ini adalah untuk mengurangkan kesan kejadian buruk ke atas pasaran dagangan Forex. Berikut ialah kelebihan utama strategi perdagangan lindung nilai dalam pasaran dagangan Forex:

• Boleh menjadi cara terbaik untuk mengurangkan risiko kehilangan wang
• Ia juga boleh digunakan oleh peniaga untuk mengunci keuntungan
• Lindung nilai yang berjaya memberikan pedagang Forex keupayaan untuk melindungi kedudukan mereka daripada keadaan pasaran yang buruk

Keburukan Lindung nilai

Walaupun pakar di atas menjadikan lindung nilai sangat popular, terdapat beberapa pedagang yang mengelak daripada strategi ini. Walaupun sesetengah daripada mereka berpendapat ia tidak berkesan, yang lain hanya tidak mahu menghabiskan masa tambahan untuk jawatan baharu. Berikut adalah keburukan lindung nilai:

• Lindung nilai dikaitkan dengan kos tambahan
• Untuk strategi perdagangan jangka pendek, ia tidak berguna. Sebagai contoh, strategi scalping lindung nilai mungkin tidak berbaloi dengan masa dan usaha
• Lindung nilai menggunakan opsyen atau niaga hadapan biasanya memerlukan pedagang mempunyai baki akaun yang lebih tinggi

• Strategi Lindung Nilai Forex sangat popular di kalangan pedagang untuk mengurangkan kesan risiko Forex
• Lindung nilai tidak menghapuskan risiko perdagangan, ia mengurangkannya
• Dua teknik lindung nilai Forex terbaik ialah lindung nilai langsung dan lindung nilai korelasi
• Lindung nilai secara terang-terangan dilarang oleh CFTC, bermakna pedagang FX di AS tidak boleh menggunakannya
• Dagangan lindung nilai Dagangan mata wang biasanya dilakukan menggunakan kontrak seperti CFD, opsyen dan hadapan mata wang